ИИ в финансах
Tencent мог бы заработать на аренде AI-железа за $53B, но не станет
Топ-менеджеры оценили маржу аренды выше 30% и заявили, что амортизация окупится «почти мгновенно». Мощности направят на собственные модели Tencent.
13 авг. 2026 г.
#AI capex
Anthropic
ИИ-подразделение SpaceX тратило в 13 раз больше ракет, Anthropic платит $1.25B
Первый отчет о прибылях после июньского IPO показывает, что финансовый центр тяжести компании — в инференсе. Выручка превысила прогноз, убыток сократился, а строка капзатрат обрушила акции на восемь процентов.
6 авг. 2026 г.
ИИ в финансах
Превышение прогноза Amazon оказалось бумажной прибылью от Anthropic, а денежный поток стал отрицательным
$5.75 на акцию против прогноза $1.81 — при этом под результатом лежат $53.4 млрд неоперационного дохода.
31 июл. 2026 г.
Meta AI
Meta выросла на 28% и оставила $784 млн
Выручка превысила $60 млрд. Операционная маржа снизилась с 43% до 31%, чистая прибыль упала на 14%, а свободный денежный поток — обычно около $12 млрд за квартал — составил $784 млн на фоне $24,9 млрд нового долга.
30 июл. 2026 г.
ИИ Microsoft
Azure превысил $100 млрд, но рынок отреагировал на амортизацию
Выручка за четвертый квартал достигла $90,0 млрд, а число платных мест Copilot — 30 млн. Microsoft также продлила срок полезного использования своих дата-центров с 15 до 25 лет, сократив заголовок по capex на календарный 2026 год примерно на $15 млрд без изменения планов строительства.
30 июл. 2026 г.
Meta AI
Meta нашла еще один способ построить гигаватт, не платя за него
Фонды BlackRock получают 80% долю в кампусе в Эль-Пасо стоимостью $14 млрд. Meta предоставляет землю, управляет строительством, остается единственным арендатором и гарантирует остаточную стоимость до примерно $13 млрд.
29 июл. 2026 г.
ИИ в финансах
Gartner повысила прогноз мировых IT-расходов до $6,37 трлн, и кто-то должен платить за ИИ
Расходы на системы дата-центров, по прогнозу, вырастут в этом году на 62,5%. IT-услуги — на 5,3%. Этот разрыв и показывает, на кого ложится стоимость строительства инфраструктуры.
28 июл. 2026 г.
ИИ Google
Облако Alphabet растет на 82% — но план capex на $205 млрд уводит free cash flow в минус
Сильный квартал на фоне бума ИИ и рекордные квартальные капитальные расходы в $44,9 млрд — в одном отчете: Google Cloud стремительно растет, Gemini достигает 950 млн пользователей, а инвесторы все равно продают акции.
23 июл. 2026 г.
