Atlassian отчиталась о результатах за четвертый квартал 6 августа: выручка облачного направления выросла на 31% до $1,213m, а общая выручка — на 28% до $1,766m. Акции подорожали более чем на 30%. Годовая повторяющаяся выручка от подписок достигла $6,606m, увеличившись на 23%, а оставшиеся обязательства по исполнению выросли на 44% до $4.8bn.
Показатель ИИ — это протокол, а не чат-бот
На цифру, на которой сосредоточился рынок: MCP server Atlassian и Teamwork Graph CLI вместе преодолели отметку в 1 million monthly active users, более чем удвоившись за один квартал, а число вызовов MCP выросло более чем на 400% по сравнению с предыдущим кварталом. Речь идет о машинном доступе к данным Atlassian — внешние агенты читают Jira и Confluence, а не люди используют ассистента.
Что на самом деле показывает Rovo
Rovo используют более 80% компаний из Fortune 500, а число действий с помощью Rovo выросло более чем на 50% по сравнению с предыдущим кварталом. Оба показателя отражают широту внедрения, а не выручку. Atlassian вообще не раскрывает отдельную строку выручки от ИИ, поэтому ни один из показателей роста на 28% в отчетности не отнесен к Rovo.
Прогноз идет в обратную сторону
На 2027 финансовый год Atlassian прогнозирует примерно 13% общего роста выручки, около 25.5% роста облачного направления в первом квартале и около 18% роста ARR по подпискам — против 23% в 2026 финансовом году. Движение акций на 30% на фоне квартала с превышением ожиданий и прогноза, предполагающего замедление, отражает уже заложенное рынком ускорение, а не сам прогноз.
Почему это все же читается как сигнал
Темпы роста облачного направления ранее прогнозировались на уровне около 23%, а фактически составили 31%. Что бы ни стояло за этим, самый быстрорастущий тип использования, на который Atlassian может указать, — это агенты, подключающиеся через MCP, то есть самый далекий от чата элемент в портфеле.